Умение читать и понимать финансовую отчетность позволяет реконструировать хозяйственные операции в прошлом и выстраивать прогнозы и варианты различных финансовых решений.
Основные формы финансовой отчетности
Порядок формирования, сроки предоставления и пользователи бухгалтерской отчетности определяются следующими нормативными актами:
1. Федеральный закон «О бухгалтерском учете»
2. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99)
3. Приказ Минфина РФ «О формах бухгалтерской отчетности организаций» (от 22.07.2003 № 67н)
Российское законодательство о бухгалтерском учете, также как и международные стандарты, предоставляет возможность отклоняться от рекомендуемых форматов и составлять отчетность в той номенклатуре статей, которая наиболее полно представляет финансово-экономическое положение фирмы, однако требует дать соответствующие пояснения. Отечественные компании не спешат воспользоваться этой возможностью, поскольку представление финансовой отчетности в нетрадиционной форме вызывает излишнее внимание налоговых и других контролирующих органов.
Рассмотрим содержание унифицированных форм российской финансовой отчетности, которые используются аналитиками при оценке финансового состояния организации. Их перечень вошел в ПБУ 4/99 и приказ Минфина РФ от 22.07.2003 № 67н. «О формах бухгалтерской отчетности организаций»:
1. Бухгалтерский баланс (форма № 1);
2. Отчет о прибылях и убытках (форма № 2);
3. Отчет об изменениях капитала (форма № 3);
4. Отчет о движении денежных средств (форма № 4);
5. Приложение к бухгалтерскому балансу (форма №5);
6. Пояснительная записка;
7. Аудиторское заключение;
8. Некоммерческим организациям рекомендуется включать в состав годовой бухгалтерской отчетности — отчет о целевом использовании полученных средств (форма № 6)
Использование финансовой отчетности для целей анализа:
• Имущественное положение предприятия оценивается на основании бухгалтерского баланса и приложений к нему.
• Текущая платежеспособность оценивается на основании бухгалтерского баланса с уточняющими приложениями и отчета о движении денежных средств.
• Структура капитала предприятия характеризуется с помощью информации бухгалтерского баланса и отчета об изменениях капитала.
• Для оценки деловой активности используются данные бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках.
• Анализ доходности (рентабельности) деятельности проводится на основе бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках и отчета об изменениях капитала.
• Для всех видов анализа необходимым элементом являются сведения содержащиеся в пояснениях к отчетности, которые дополняют информацию, содержащуюся в основных отчетных формах.
• Аудиторское заключение подтверждает достоверность бухгалтерской отчетности и возможность ее использование для целей анализа.
Бухгалтерский баланс, в котором отражается финансовое состояние предприятия на конкретную дату, содержит информацию об имуществе, обязательствах и капитале предприятия. Анализ бухгалтерского баланса связан с рассмотрением каждой статьи актива с позиции ее ликвидности; статьи пассивов оцениваются с точки зрения срочности требований к погашению обязательств и возможных источников их погашения. Информация о собственном капитале рассматривается с позиции способности предприятия сохранять свою финансовую устойчивость.
Информация отчета о прибылях и убытках в процессе финансового анализа позволяет составить представление о способности предприятия распоряжаться своими ресурсами и обеспечить прибыльное функционирование в долгосрочном плане.
Отчет об изменениях капитала имеет целью дать информацию об источниках формирования собственного капитала за отчетный период и причинах его изменения. Поэлементный анализ данного отчета позволяет охарактеризовать способность предприятия к самофинансированию и наращению капитала. В зависимости от при¬чин изменения статей отчета может быть оценен вклад собственно¬го капитала в формирование активов.
Отчет о движении денежных средств предназначен для оценки способности предприятия обеспечивать превышение поступлений денежных средств над платежами. При рассмотрении статей данного отчета ключевым показателем является результат изменения де¬нежных средств от операционной деятельности, поскольку именно он характеризует устойчивость дополнительного притока денежных средств на предприятие.
Приложения к бухгалтерскому балансу, для которых предусмотрена табличная форма, содержат минимально необходимые сведения о движении заемных средств, состоянии дебиторской и кредиторской задолженности, состоянии амортизируемого имущества, источниках финансирования долгосрочных инвестиций и финансовых вложений, расшифровку отдельных статей прибылей и убытков и другую информацию.
Финансовый менеджмент